最了解泰禾的是深交所?問詢函深扒利息資本化等12大問題逾期債務(wù)已超431億

來源：智能家居時(shí)間：2021-06-02 11:26

其實(shí)國內(nèi)的交易所還是比較負(fù)責(zé)的，深交所問的這些問題確實(shí)專業(yè)，同樣這些問題也存在于其他上市或沒上市的百強(qiáng)房企，尤其是最近幾年在港上市的那些地產(chǎn)公司，財(cái)務(wù)一塌糊涂，老于友情提示做業(yè)務(wù)的時(shí)候一定要小心再小心。

5月31日深交所一則年報(bào)問詢函將泰禾集團(tuán)股份有限公司挖了個(gè)“底朝天”，函件要求泰禾補(bǔ)充披露的問題涉及債權(quán)債務(wù)對(duì)沖、逾期債務(wù)明細(xì)、員工總?cè)藬?shù)下降而工資薪酬卻大幅增長、財(cái)務(wù)總監(jiān)變動(dòng)頻繁、會(huì)計(jì)師事務(wù)所連續(xù)兩年更換、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備計(jì)提、股權(quán)投資及合作項(xiàng)目情況等12項(xiàng)問題。

深交所并要求，泰禾須在6月7日之前就上述問題做出說明。

利息資本化

泰禾2020年財(cái)務(wù)報(bào)告被出具保留意見，第一項(xiàng)即為利息資本化問題。審計(jì)報(bào)告顯示，公司2020年融資借款利息費(fèi)用99.13億元，其中，資本化金額83.88億元，費(fèi)用化金額15.25億元。年審會(huì)計(jì)師指出，因資金周轉(zhuǎn)困難部分工程停工緩建，無法獲取充分適當(dāng)?shù)膶徲?jì)證據(jù)判斷利息資本化和費(fèi)用化金額的準(zhǔn)確性。

深交所針對(duì)此要求泰禾補(bǔ)充披露“開發(fā)成本”主要項(xiàng)目、重要在建工程項(xiàng)目等利息資本化情況，包括利息資本化累計(jì)金額、本期借款費(fèi)用資本化期間和利息資本化金額，并要求分析主要原因及合理性。

債權(quán)債務(wù)對(duì)沖

第二項(xiàng)保留意見顯示，控股子公司嘉興晟昱股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）（以下簡稱“嘉興晟昱”）依據(jù)合伙人決議，同意有限合伙人嘉興焜昱投資有限公司（以下簡稱“嘉興焜昱”）對(duì)其實(shí)繳出資69億元單獨(dú)減資計(jì)入其他應(yīng)付款。同時(shí)，公司將對(duì)中城建設(shè)有限責(zé)任公司的預(yù)付款項(xiàng)與嘉興晟昱上述其他應(yīng)付款，依據(jù)嘉興晟昱、中城建和你公司三方簽署的相關(guān)協(xié)議書進(jìn)行了對(duì)沖，最終形成泰禾對(duì)中城建的債務(wù)6.33億元。

根據(jù)深交所查閱，嘉興焜昱是泰禾控股股東泰禾投資集團(tuán)有限公司（以下簡稱“泰禾投資”）的全資子公司。嘉興晟昱注冊(cè)資本為200.25億元，泰禾實(shí)繳出資17.25億元，嘉興焜昱實(shí)繳出資69億元，合計(jì)出資86.25億元。嘉興晟昱并未實(shí)際開展并購或股權(quán)投資業(yè)務(wù)，全部資本金已逐步投入到泰禾建設(shè)的項(xiàng)目或用于歸還項(xiàng)目借款。近期，泰禾擬參照嘉興焜昱對(duì)嘉興晟昱減資17.25億元，同時(shí)公司持有嘉興晟昱的合伙份額被凍結(jié)，凍結(jié)數(shù)額40億元。

深交所要求詳細(xì)披露減資的主要考慮、必要性及合理性，要披露嘉興晟昱主要財(cái)務(wù)指標(biāo)，以及公司與嘉興晟昱、中城建三方簽署的相關(guān)協(xié)議書的具體情況。

逾期債務(wù)情況

2020年報(bào)顯示，泰禾歸屬于上市公司股東的凈利潤-49.99億元，同比大幅下降1171.83％。資產(chǎn)負(fù)債率由2019年末的84.95％上升至90.75％。短期借款、應(yīng)付利息、一年內(nèi)到期的非流動(dòng)負(fù)債和其他流動(dòng)負(fù)債（以下合稱“短期有息負(fù)債”）期末余額合計(jì)394.64億元。

2020年末公司已到期未歸還借款金額為455.94億元，截至2021年4月30日降至431.55億元，因訴訟糾紛被司法凍結(jié)的銀行存款由2019年末的2.39億元上升至7.93億元。

深交所要求披露逾期債務(wù)明細(xì)，目前涉及的訴訟、仲裁事項(xiàng)情況等。今年內(nèi)到期債務(wù)的情況，包括涉及債務(wù)類型、到期時(shí)間（含提前回售安排）和金額，并結(jié)合可自由支配貨幣資金、預(yù)計(jì)經(jīng)營現(xiàn)金流、資產(chǎn)處置變現(xiàn)能力、可用融資額度等。

員工人數(shù)下降而工資薪酬卻大幅增長

2020年泰禾管理費(fèi)用工資薪酬項(xiàng)為4.53億元，同比增長194.54％，領(lǐng)取薪酬員工總?cè)藬?shù)同比下降27.05％，財(cái)務(wù)總監(jiān)變動(dòng)較為頻繁，公司董事長自2019年12月以來一直代行董事會(huì)秘書職責(zé)。

深交所要求說明員工總?cè)藬?shù)持續(xù)下降而工資薪酬卻大幅增長的主要原因及合理性。財(cái)務(wù)總監(jiān)連續(xù)四年在年報(bào)披露前離職的原因，是否在財(cái)務(wù)處理上與公司管理層、年審會(huì)計(jì)師存在重大分歧。

連續(xù)兩年變更會(huì)計(jì)師事務(wù)所

2019年10月，泰禾年審會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)由瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所變更為大華會(huì)計(jì)師事務(wù)所，當(dāng)年財(cái)務(wù)審計(jì)和內(nèi)部控制審計(jì)費(fèi)用共350萬元。2021年1月15日年審會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)再次變更為中興華會(huì)計(jì)師事務(wù)所，當(dāng)年費(fèi)用共400萬元。

深交所要求說明連續(xù)兩年變更年審會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)的主要考慮及合理性，是否存在已委托前任會(huì)計(jì)師事務(wù)所開展部分審計(jì)工作后解聘前任會(huì)計(jì)師事務(wù)所的情況，前后任會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)收費(fèi)同比差異及原因等。請(qǐng)前后任會(huì)計(jì)師就前述問題發(fā)表明確意見。

其他財(cái)務(wù)指標(biāo)

深交所還提到了泰禾對(duì)第一大供應(yīng)商采購金額為15.48億元，占年度采購金額的16.6％，遠(yuǎn)高于其他供應(yīng)商采購金額。深交所要求說明第一大供應(yīng)商名稱、是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，最近三年交易金額、主要交易內(nèi)容及占同類交易金額比例等。

公司按預(yù)付對(duì)象歸集的年末余額前五名預(yù)付賬款合計(jì)金額為7.21億元，占預(yù)付賬款年末余額合計(jì)數(shù)的55.52％。深交所要求披露預(yù)付賬款前五名對(duì)象具體名稱、關(guān)聯(lián)關(guān)系、預(yù)付時(shí)間、賬齡、預(yù)付款項(xiàng)具體用途、預(yù)計(jì)結(jié)算安排等。

泰禾存貨賬面余額1544億元，存貨跌價(jià)準(zhǔn)備期末余額26.47億元，2020年計(jì)提存貨跌價(jià)損失18.03億元，同比增長113.11％，其中北京金府項(xiàng)目計(jì)提存貨跌價(jià)損失13.77億元。

深交所要求說明期末各項(xiàng)開發(fā)成本和開發(fā)產(chǎn)品可變現(xiàn)凈值的具體確定過程，你公司對(duì)存貨采取的減值測(cè)試方式、測(cè)試過程、重要參數(shù)選取等。

年報(bào)還顯示，2020年末，泰禾對(duì)浙江浙商產(chǎn)融股權(quán)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）、西部信托？瑞鑫匯富集合資金信托計(jì)劃投資余額分別為20.40億元、7.09億元。2020年度，泰禾就終止上海新江灣項(xiàng)目、深圳坪山項(xiàng)目及上海顧村項(xiàng)目合作事項(xiàng)計(jì)提5.67億元損失。

深交所要求說明上述投資及合作項(xiàng)目的具體情況、投資合作進(jìn)展，相關(guān)投資是否存在收回風(fēng)險(xiǎn)，終止相關(guān)合作項(xiàng)目事項(xiàng)的主要考慮，計(jì)提損失金額、依據(jù)及合理性。